น่าลงทุนในหุ้นและหุ้นหรือไม่? ข้อดีและข้อเสีย

โดย BOMBMAN (เดิมโพสต์ไว้ที่ Flickr เป็น BEST), "class":}] "data-ad-group =" in_content-0 ">

บริษัท เกือบทั้งหมดมีความรับผิด จำกัด ซึ่งหมายความว่าหากคุณเป็นเจ้าของหุ้นและ บริษัท ล้มละลายความรับผิดของคุณ (เช่นสิ่งที่คุณเป็นหนี้เจ้าหนี้) จะ จำกัด อยู่ที่มูลค่าที่ชำระแล้วของหุ้นของคุณ นั่นหมายความว่าถ้าคุณเป็นเจ้าของส่วนแบ่งใน บริษัท ที่ตกต่ำคุณจะไม่เสียบ้านไปเพราะสิ่งนั้น!

สิ่งสำคัญคือต้องเข้าใจว่าหุ้นสามารถทำเงินให้คุณได้อย่างไร โดยทั่วไปหุ้นจะจ่ายเงินปันผลให้กับนักลงทุนซึ่งได้รับส่วนแบ่งจากผลกำไรของ บริษัท ไม่ใช่ทุก บริษัท ที่จ่ายเงินปันผล แต่หวังว่าจะตอบแทนนักลงทุนด้วยการเพิ่มราคาของหุ้นเมื่อเวลาผ่านไป (เรียกว่าการเติบโตของเงินทุน) ตรวจสอบนโยบายการจ่ายเงินปันผลของ บริษัท ที่คุณคิดจะลงทุน

ตามทฤษฎีแล้วราคาของหุ้นควรสะท้อนถึงมุมมองของตลาดเกี่ยวกับผลการดำเนินงานในอนาคตของ บริษัท และผลตอบแทนในอนาคตที่จะทำจากมัน ในความเป็นจริงนักลงทุนมักไม่ประพฤติตัวตามสมควรเสมอไป - รวมถึงคุณด้วย

บริษัท ต่างๆสามารถออกหุ้นประเภทต่างๆได้ (รวมถึงเช่นหุ้นบุริมสิทธิซึ่งจ่ายผลตอบแทนคงที่ก่อนหุ้นอื่น ๆ) แต่เราจะเน้นไปที่หุ้นสามัญซึ่งเป็นหุ้นที่นักลงทุนส่วนใหญ่จะซื้อขายและมีไว้ในพอร์ตการลงทุน

หุ้นและหุ้นของ บริษัท ภาครัฐและเอกชน

สำหรับ บริษัท จำนวนมากหุ้นจะไม่สามารถใช้ได้อย่างกว้างขวาง อาจมีเพียงหนึ่งหรือสองคนเท่านั้นและขายได้น้อยมาก เหล่านี้เรียกว่า บริษัท เอกชน

บริษัท อื่น ๆ มีการซื้อขายหุ้นในตลาดหลักทรัพย์ (หรือที่เรียกว่าตลาดหุ้น) เช่นตลาดหลักทรัพย์นิวยอร์กหรือตลาดหลักทรัพย์ลอนดอน ในการที่จะเข้าจดทะเบียนในตลาดเหล่านี้ บริษัท มักจะต้องปฏิบัติตามกฎที่เข้มงวดกว่า บริษัท เอกชน บริษัท เหล่านี้เรียกว่า บริษัท มหาชนหรือ บริษัท จดทะเบียน

การซื้อขายใน บริษัท จดทะเบียนนั้นค่อนข้างง่าย - นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ของคุณสามารถซื้อขายให้คุณได้ มีความซับซ้อนมากขึ้นในการซื้อและขายหุ้นของ บริษัท เอกชนโดยทั่วไปจะเหลือไว้ให้กับกองทุนหุ้นส่วนตัวและบุคคลที่ร่ำรวยที่สามารถให้คำแนะนำจากผู้เชี่ยวชาญ

การลงทุนในหุ้นและหุ้น: ข้อดี

ข้อดีของการลงทุนในหุ้น ได้แก่:

1. การเติบโตของเงินทุน: โดยทั่วไปราคาของหุ้นและหุ้นจะเพิ่มขึ้นโดยเฉลี่ยเมื่อเวลาผ่านไปดังนั้นผลงานของคุณจะมีมูลค่ามากขึ้นในอนาคต
2. ผลตอบแทนที่สูงกว่าพันธบัตรหรือการฝากเงินสดโดยเฉลี่ย: เนื่องจากตราสารทุน (หุ้นและหุ้น) มีมูลค่าเพิ่มขึ้นและลดลงมากกว่าพันธบัตรหรือเงินฝากตลาดจึงจ่ายผลตอบแทนที่สูงกว่าเพื่อ "ชดเชย" ให้คุณโดยเฉลี่ย สิ่งนี้ไม่ได้รับประกันว่าคุณจะได้รับผลตอบแทนจากหุ้นที่สูงกว่าเมื่อเทียบกับพันธบัตรเสมอไป!
3. การป้องกันอัตราเงินเฟ้อ: หากมีภาวะเงินเฟ้อผลกำไรขององค์กรควรเพิ่มขึ้นในรูปแบบเงินสดอย่างน้อยที่สุด (โดยไม่คำนึงถึงอัตราเงินเฟ้อ) ดังนั้นเงินปันผลและราคาหุ้นควรสูงขึ้น อย่างไรก็ตามไม่มีการเชื่อมโยงโดยตรงกับอัตราเงินเฟ้อดังนั้นการป้องกันจึงไม่สมบูรณ์แบบ
4. ความเป็นเจ้าของและมีอิทธิพลเหนือ บริษัท: คุณอาจพูดผ่าน AGM ของ บริษัท ในนโยบายของ บริษัท และได้รับการโหวตเกี่ยวกับปัญหาของผู้ถือหุ้น โดยทั่วไปจะใช้ได้เฉพาะในกรณีที่คุณเป็นเจ้าของหุ้นโดยตรง หากคุณลงทุนในกองทุนรวมหรือกองทุนที่มีการจัดการหรือยานพาหนะร่วมอื่น ๆ คุณสามารถล็อบบี้ผู้จัดการการลงทุนของคุณให้โหวตตามความคิดเห็นของคุณได้ตลอดเวลา แต่พวกเขาจะมีคนหลายพันคนที่ลงทุนในกองทุนของพวกเขาดังนั้นความคิดเห็นของคุณอาจไม่ได้รับน้ำหนักมากเกินไป.

บางครั้งตลาดหุ้นขึ้น… และบางครั้งก็ลง

ราฟาเอลมัตสึนากะ

การลงทุนในหุ้นและหุ้น: ข้อเสีย

ข้อเสียของการลงทุนในตราสารทุน (หุ้นและหุ้น) ได้แก่:

1. ความเสี่ยงที่ บริษัท จะล้มละลายและหุ้นของคุณใน บริษัท นั้นจะไร้ค่า นี่คือเหตุผลที่การกระจายความเสี่ยงเป็นสิ่งสำคัญ - ดูด้านล่าง
2. ความเสี่ยงที่ราคาหุ้นของคุณจะลดลงเมื่อคุณต้องการขายเพื่อให้คุณได้รับเงินคืนน้อยกว่าที่คุณจ่ายไป
3. มักมีค่าใช้จ่ายสูงสำหรับกองทุนที่มีการจัดการและกองทุนรวมที่ลงทุนในตราสารทุน ช้อปรอบ ๆ เพื่อให้แน่ใจว่าคุณได้รับข้อเสนอที่ดี
4. ไม่ทราบผลตอบแทนดังนั้นจึงอาจเป็นเรื่องยากที่จะวางแผนการเงินล่วงหน้า

การกระจายความเสี่ยง

การกระจายการลงทุนหมายถึงการเป็นเจ้าของหุ้นและหุ้นที่แตกต่างกันจำนวนมากดังนั้นหากหนึ่งหรือสองหุ้นถูกล้างออกและสูญเสียมูลค่าทั้งหมดพอร์ตการลงทุนของคุณจะไม่หายไปอย่างสมบูรณ์

เป็นที่ยอมรับกันโดยทั่วไปว่าพอร์ตโฟลิโอที่มีความหลากหลายสามารถได้รับผลตอบแทนเฉลี่ยเช่นเดียวกับพอร์ตการลงทุนที่ไม่กระจายความเสี่ยง แต่มีความเสี่ยงต่ำกว่า โดยพื้นฐานแล้วคุณควรกระจายความเสี่ยงอยู่เสมอ อย่าใส่ไข่ทั้งหมดในตะกร้าเดียว

สำหรับนักลงทุนรายย่อยนั่นหมายความว่าการลงทุนผ่านกองทุนรวมหรือกองทุนที่มีการจัดการหรือแม้แต่กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนอาจเป็นทางเลือกที่น่าสนใจ ผลิตภัณฑ์เหล่านี้เป็นกองทุนที่ลงทุนในหุ้นที่แตกต่างกันจำนวนมากดังนั้นให้การกระจายความเสี่ยงโดยไม่ต้องเสียค่าใช้จ่ายในการซื้อหุ้นจำนวนมากโดยตรง เห็นได้ชัดว่าพวกเขาจะเรียกเก็บค่าธรรมเนียมการจัดการดังนั้นคุณควรชั่งน้ำหนักว่าคุ้มค่ากับสถานการณ์ของคุณหรือไม่

กองทุนที่ใช้งานอยู่คือกองทุนที่ผู้จัดการพยายามเอาชนะตลาดด้วยการเลือกหุ้น สิ่งเหล่านี้มักจะเรียกเก็บเงินมากกว่า แต่สามารถทำได้ดีกว่าตลาด (แต่ก็ทำได้แย่กว่าตลาดด้วย) กองทุนแบบพาสซีฟพยายามที่จะติดตามตลาดโดยรวม สิ่งเหล่านี้มักจะถูกกว่า (เช่นค่าธรรมเนียมที่ต่ำกว่า) เนื่องจากต้องการการจัดการน้อยลง

โดยทั่วไปคุณควรพูดถึงการกระจายความเสี่ยงภายใน "คลาสสินทรัพย์" กล่าวคือซื้อหุ้นหลาย ๆ ตัวไม่ใช่แค่ใน บริษัท เดียวหรือสอง บริษัท

การกระจายการลงทุนของคุณไปยังสินทรัพย์ประเภทต่างๆเป็นสิ่งสำคัญเช่นกัน มี "ประเภทสินทรัพย์" อื่น ๆ อีกมากมายที่ควรพิจารณาลงทุนเช่นพันธบัตร บริษัท อสังหาริมทรัพย์เชิงพาณิชย์และทองคำ

Andreas Poike (ผ่าน Flickr)

หุ้นและหุ้นเปรียบเทียบกับทรัพย์สินอื่น ๆ

หุ้นที่ฉันพูดถึงในบทความนี้คือ "หุ้นสามัญ" หรือ "หุ้นสามัญ" แทนที่จะเป็นหุ้นบุริมสิทธิหรือหุ้นพิเศษประเภทอื่น ๆ

คุณยังสามารถลงทุนในหนี้ของ บริษัท แทนการลงทุนในหุ้นผ่านหุ้นหรือหุ้น นั่นจะหมายถึงการลงทุนในหุ้นกู้ สำหรับนักลงทุนส่วนใหญ่สิ่งนี้จะต้องทำผ่านกองทุนเนื่องจากขนาดพันธบัตรแต่ละตัว (ประมาณ 10,000 ดอลลาร์ขึ้นไป) นั้นใหญ่เกินไปสำหรับนักลงทุนรายย่อย

สรุป

การลงทุนในหุ้นและหุ้นสามารถให้ผลตอบแทนได้ทั้งส่วนตัวและทางการเงิน แต่มันเกี่ยวข้องกับความเสี่ยง คุณต้องใช้ความหยาบกับผิวเรียบ คุณควรลงทุนในระยะยาวและไม่ใช้เงินที่คุณจะต้องใช้ในอนาคตอันใกล้นี้

ทำการวิจัยของคุณอย่างถูกต้อง (มีข้อมูลมากมายอยู่ที่นั่น) และเข้าใจความเสี่ยงและผลตอบแทนที่เป็นไปได้ ค้นหากลยุทธ์หรือแผนการที่เหมาะกับคุณในสถานการณ์ของคุณและคุณมีความสุขกับฝนหรือแดด